主办券商的职责股份改造阶段：主办券商牵头和其他中介对公司设立以来的经营、财务、出资、增减资等事项进行全方位的尽职调查，提出修改意见，并据此进行改制总体方案的设计。
申请挂牌阶段：主办券商按照股转系统相关政策及文件，对企业进行全面的尽职调查，对照挂牌条件，履行内核程序。协助企业健全治理结构、规范经营活动，并对企业的经营发展进行全面客观陈述以形成《公开转让说明书》和《推荐报告》，真实完整地将公司状况展现给投资者，并对全国股转系统反馈的意见作出回答。挂牌后：主办券商持续督导挂牌公司的经营，提供后续诸如公司融资、并购重组等资本性质的市场服务。
